하버드 운용자산, 스페이스X 비중 50% 돌파…비트코인 ETF도 함께 담았다

하버드 기금, 스페이스X에 22억 달러 이상 배치

하버드대 기금을 관리하는 하버드 매니지먼트 컴퍼니(Harvard Management Co.)가 일론 머스크의 우주기업 스페이스X(SpaceX) 관련 지분에 대규모 자금을 투입한 것으로 확인됐다. 최근 공개된 13F 공시에 따르면, 스페이스X 관련 종목인 SPCX의 비중은 전체 포트폴리오의 51.84%로 집계됐다. 단일 자산이 전체 자산의 절반을 넘긴 셈이다.

세부 내역을 보면 하버드 측은 SPCX 1,293만 5,100주를 보유하고 있었고, 평가액은 약 22억 1,009만 달러 수준이었다. 대학 기금처럼 전통적으로 신중한 운용 성향을 보이는 기관이 특정 종목에 이 정도로 집중하는 사례는 흔치 않다.

상위 보유 종목, 사실상 기술주 중심 구조

포트폴리오 구성을 살펴보면 스페이스X 편중 현상이 매우 두드러진다. 1위인 SPCX가 절반 이상을 차지한 가운데, 그 뒤를 잇는 주요 편입 종목도 대부분 기술 섹터에 몰려 있다.

• TSMC: 8.20% (약 3억 4,959만 달러)
• CBRS: 5.61%
• 아마존(Amazon): 5.49%
• 알파벳(GOOGL): 3.87%
• 엔비디아(NVDA): 3.70%
• 마이크로소프트(MSFT), 브로드컴(AVGO), 메타(META): 각각 3% 안팎

즉, 스페이스X를 제외하더라도 전체 포트폴리오는 빅테크와 정보기술(IT) 기업 중심으로 짜여 있는 모습이다. 성장주 선호 성향이 뚜렷하게 드러난 구성이라고 볼 수 있다.

비트코인 현물 ETF 아이빗(IBIT)도 편입

암호화폐 시장 관점에서 가장 눈에 띄는 부분은 블랙록의 비트코인 현물 ETF인 아이빗(IBIT) 보유 사실이다. 공시에 따르면 하버드 기금은 IBIT 304만 4,612주를 보유하고 있었으며, 평가액은 약 1억 135만 달러, 전체 포트폴리오 내 비중은 2.38%였다.

보수적 성격이 강한 대학 기금이 비트코인 현물 ETF를 자산 목록에 포함했다는 점은 적지 않은 의미를 갖는다. 이는 제도권 자금이 비트코인에 접근하는 방식이 점차 자연스러워지고 있다는 해석으로 이어질 수 있다.

여기에 더해 하버드는 금 ETF인 IAU도 3.51% 비중으로 보유한 것으로 나타났다. 결과적으로 금과 비트코인을 함께 담으면서, 두 자산을 모두 대체자산 바스켓으로 취급하는 전략을 취한 것으로 읽힌다.

13F 공시가 주는 의미는 무엇인가

13F는 미국 증권거래위원회(SEC)가 운용자산 1억 달러 이상 기관투자자에게 분기마다 보유 주식 내역을 제출하도록 한 제도다. 실시간 데이터는 아니며 사후 공개라는 한계가 있지만, 대형 기관이 실제로 어떤 자산에 자금을 배분했는지 확인할 수 있는 대표적인 자료다.

이번 공시에서 특히 주목할 부분은 IBIT 보유가 명확하게 드러났다는 점이다. 최근 몇 분기 동안 연기금, 국부펀드, 대학 기금 등 이른바 스마트머니가 비트코인 현물 ETF를 통해 간접적으로 시장에 진입하는 흐름이 이어져 왔는데, 하버드 역시 그 흐름에 올라탄 것으로 볼 수 있다.

앞으로의 관전 포인트

다만 현재 하버드 포트폴리오의 성과는 무엇보다 스페이스X 비중이 절반을 넘는 구조에 크게 좌우될 가능성이 높다. 특히 비상장 우주기업의 가치평가 변화가 전체 수익률에 미치는 영향이 상당할 수 있다.

반면 비트코인 관련 노출은 아직 2.38% 수준으로 제한적이다. 따라서 다음 분기 13F에서 하버드가 IBIT 비중을 더 확대할지, 혹은 이번 편입이 단발성에 그칠지가 향후 제도권 자금의 비트코인 수용 흐름을 가늠하는 중요한 체크포인트가 될 전망이다.

출처 :: https://www.coinddak.com/news/articleView.html?idxno=7638